3 actions américaines à surveiller en juillet 2026 : une banque, un grand pétrolier et un fabricant de véhicules électriques

Nos trois actions américaines à surveiller en juillet 2026 proviennent des secteurs bancaire, énergétique et des véhicules électriques. Chacune fait face à un catalyseur majeur ce mois-ci. Et pour chacune, le marché des options et les signaux de flux monétaire ont déjà commencé à bouger.

Une banque ouvre la saison des résultats tandis qu'un géant pétrolier subit un nouveau choc du brut. Il y a aussi un constructeur automobile confronté à un rapport décisif. Ensemble, ils montrent où l'argent penche, à la fois haussier et baissier.

JPMorgan (NYSE: JPM)

JPMorgan est en tête de nos actions américaines à surveiller car il publie ses résultats en premier, le 14 juillet, et donne le ton pour l'ensemble du secteur bancaire.

Les analystes s'attendent à environ 5,44 $ de bénéfice par action, en hausse d'environ 10 % par rapport à l'année dernière mais en dessous des 5,94 $ qu'il a récemment affichés au premier trimestre. L'action se situe près de 330 $, mais elle n'a augmenté que d'environ 1,58 % depuis le début de l'année, donc elle n'a essentiellement pas bougé.

Sous la surface, la pression d'achat institutionnelle diminue. Le Chaikin Money Flow (CMF), un indicateur de flux institutionnel, est tombé à −0,15 et a rompu son propre canal ascendant. En résumé, les gros capitaux prennent du recul juste avant les résultats.

La préoccupation plus profonde est que les bénéfices des banques semblent faibles. Les banques gagnent la différence entre les taux de prêt et les coûts de dépôt, et cette différence est comprimée alors que la courbe des rendements reste plate sous une Fed restrictive. Pendant ce temps, les fonds de crédit privé à croissance rapide accordent désormais de nombreux prêts que les banques faisaient autrefois, volant la croissance et suscitant des craintes de pertes cachées dans un marché peu réglementé.

Les traders d'options se couvrent également avant l'annonce. Entre le 6 juillet et le 8 juillet, le ratio volume puts-appels a grimpé de 0,25 à 0,81, un changement marqué vers les puts, même si le ratio d'intérêt ouvert est resté près de 1,05.

Ainsi, la configuration est une action stable, un flux institutionnel en déclin, des attentes de bénéfices décevantes et un changement d'options baissier avant l'annonce. Pourtant, un bon résultat avec des marges solides et un trading sain pourrait rapidement inverser cette tendance et pousser les actions à de nouveaux sommets. Quoi qu'il en soit, JPMorgan est l'action clé à surveiller maintenant.

ExxonMobil (NYSE: XOM)

ExxonMobil est le moyen le plus sûr de jouer le choc pétrolier, ce qui le place en haut de notre liste d'actions américaines à surveiller. Ici, la logique s'inverse, car un cessez-le-feu rompu est mauvais pour la paix mais bon pour les grandes compagnies pétrolières.

L'action se négocie près de 141 $, en baisse par rapport aux sommets d'avril autour de 170 $, mais elle affiche toujours un gain de 17,28 % depuis le début de l'année. Ainsi, le recul ressemble plus à une pause qu'à une rupture.

Sous la surface, l'argent intelligent revient discrètement. Le Chaikin Money Flow (CMF), un indicateur du flux institutionnel, est devenu positif fin juin et affiche maintenant +0,09. Notamment, cet achat a commencé avant que le cessez-le-feu ne soit rompu le 7 juillet, comme si les institutions avaient anticipé la ré-escalade.

La logique économique est simple. Exxon gagne plus lorsque le brut augmente, et les nouvelles attaques à Hormuz font monter le pétrole, donc la société a déjà signalé un coup de vent de bénéfices pour le T2. En bref, le risque géopolitique alimente directement son résultat net, qui sera révélé le 31 juillet.

Les traders d'options s'accordent à dire que, même sans résultats à venir. Entre le 6 juillet et le 8 juillet, le ratio volume put-call est passé de 0,54 à 0,25, un changement marqué vers les calls, tandis que le ratio d'intérêt ouvert a légèrement diminué à 0,64.

Cependant, le commerce va dans les deux sens. Un cessez-le-feu durable qui ramène le brut refroidirait rapidement les actions et les paris. Quoi qu'il en soit, ExxonMobil est une action pétrolière clé à surveiller maintenant.

Tesla (NASDAQ: TSLA)

Tesla complète notre liste d'actions américaines à surveiller, et c'est la plus divisée des trois. L'action a clôturé près de 394 $ et publie ses résultats le 22 juillet, mais elle est en baisse de 12,38 % depuis le début de l'année et négative sur la plupart des périodes, positive seulement au cours de l'année écoulée.

Le graphique reste haussier, mais l'avantage s'estompe. Le Chaikin Money Flow (CMF), un indicateur de flux institutionnel, se situe à 0,04 à l'intérieur d'un canal ascendant, bien qu'il ait tendance à diminuer depuis le 7 juillet. Pour rester convaincant, il doit se maintenir au-dessus de zéro et continuer à faire des sommets plus élevés.

Les options racontent une histoire plus prudente. Depuis fin juin, le ratio volume put-call est passé d'environ 0,53 à 1,01. C'est un tournant clair vers les puts, même si le ratio d'intérêt ouvert est resté près de 0,73 avec quelques nouveaux paris haussiers.

La préoccupation plus profonde est la demande. Le nouveau SUV R2 de Rivian sous-cote désormais le Model Y, le principal vendeur de Tesla, juste au moment où les revenus des robotaxis restent faibles avant 2027. Donc, même un trimestre de livraison solide pourrait ne pas apaiser les questions de marge.

Cependant, une mise à jour sur les robotaxis ou des prévisions optimistes le 22 juillet pourraient rapidement inverser le sentiment. Quoi qu'il en soit, Tesla est une action clé à surveiller ce mois-ci.

Source : BeInCrypto